Analisis ukuran risiko dengan Volatility Updating Hull and White dalam pembentukan Portofolio Optimal menggunakan Variable Importance pada Random Forest

Rizky, Angelita Devina (2022) Analisis ukuran risiko dengan Volatility Updating Hull and White dalam pembentukan Portofolio Optimal menggunakan Variable Importance pada Random Forest. Other thesis, Institut Teknologi Sepuluh Nopember.

Text 06311840000001-Undergraduate_Thesis.pdf - Accepted Version Restricted to Repository staff only until 1 October 2024. Download (2MB) | Request a copy

Abstract

Investasi menjadi peran penting dalam menopang pertumbuhan ekonomi Indonesia. Setiap tahunnya, investasi semakin diminati dan berpengaruh terhadap perkembangan pasar modal. Instrumen investasi sangat beragam di Indonesia, salah satunya adalah saham. Sebagai seorang investor dalam berinvestasi saham hendaknya memperhatikan proses investasi, yaitu memilih saham atau membentuk portofolio yang optimal. Banyaknya saham yang tercatat dalam Bursa Efek Indonesia dan risiko yang mungkin terjadi membuat investor kebingungan dalam memilih saham yang tepat, layak, dan aman untuk dibeli. Penelitian ini dilakukan untuk menentukan Value at Risk (VaR) dalam pembentukan portofolio optimal. Sumber data yang digunakan pada penelitian ini berasal dari penutupan harian saham indeks IDX30. Variabel yang dianalisis adalah harga penutup harian saham yang berturut-turut terdaftar dalam indeks IDX30 selama periode 5 tahun (1 Januari 2017–31 Desember 2021). Kemudian, pada analisis digunakan metode Random Forest untuk menentukan saham yang digunakan pada portofolio optimal. Saham-saham hasil pemilihan selanjutnya dianalisis nilai imbal hasil dan volatilitasnya, Jika saham bersifat heteroskedastis maka volatilitas dihitung menggunakan metode Volatility Updating Hull and White berdasarkan Exponential Weighted Moving Average (EWMA). Jika saham bersifat tidak heteroskedastis, maka volatilitas yang digunakan adalah konstan. Saham yang dihitung menggunakan volatilitas berdasarkan EWMA adalah PT Bank Rakyat Indonesia Tbk. dan PT HM Sampoerna Tbk dengan volatilitas harian terbaru (

Item Type:	Thesis (Other)
Additional Information:	RSAk 336.2 Riz a-1 2022
Uncontrolled Keywords:	Value at Risk (VaR), Random Forest, Volatility Updating Hull and White, Exponential Weighted Moving Average (EWMA)
Subjects:	H Social Sciences > HG Finance > HG4529 Investment analysis
Divisions:	Faculty of Science and Data Analytics (SCIENTICS) > Actuaria > 94203-(S1) Undergraduate Thesis
Depositing User:	- Davi Wah
Date Deposited:	29 Nov 2023 07:18
Last Modified:	29 Nov 2023 07:18
URI:	http://repository.its.ac.id/id/eprint/105231

Actions (login required)

View Item