Optimasi Model Investasi dan Konsumsi Berbasis Fungsi Utilitas Termodifikasi Menggunakan Metode Quasi Monte Carlo (Studi Empiris)

Syari'ah, Ismi (2026) Optimasi Model Investasi dan Konsumsi Berbasis Fungsi Utilitas Termodifikasi Menggunakan Metode Quasi Monte Carlo (Studi Empiris). Masters thesis, Institut Teknologi Sepuluh Nopember.

Text 6002232001-Master_Thesis.pdf - Accepted Version Restricted to Repository staff only Download (1MB) | Request a copy

Abstract

Investasi merupakan salah satu strategi yang dapat dilakukan perusahaan untuk menjaga keberlanjutan dan pertumbuhan jangka panjang. Namun, dengan tujuan yang sama, perusahaan juga dihadapkan dengan konsumsi atau dana pengeluaran. Investasi dan konsumsi yang optimal dapat memberikan harapan keberlanjutan perusahaan yang lebih besar. Penelitian ini bertujuan untuk menganalisis model optimasi investasi dan konsumsi berbasis fungsi utilitas Hyperbolic Absolute Risk Aversion (HARA) yang dibentuk berdasarkan persamaan Hamilton-Jacobi-Bellman (HJB) dengan memperhatikan perubahan tingkat penghindaran risiko. Model optimasi dikaji menggunakan data empiris yang diperoleh dari laporan keuangan salah satu perusahaan investasi. Hasil penelitian menunjukkan bahwa perusahaan sebagai investor membutuhkan tambahan pemasukan untuk memenuhi beban usaha.
==================================================================================================================================
Investment is one of the strategies that companies can use to maintain long-term sustainability and growth. However, in pursuing the same objective, companies also face consumption or expenditure decisions. An appropriate balance between investment and consumption can improve the company’s prospects for sustainability. This study aims to analyze an investment and consumption optimization model based on the Hyperbolic Absolute Risk Aversion (HARA) utility function, which is formulated using the Hamilton–Jacobi–Bellman (HJB) equation while considering changes in the level of risk aversion. The model is studied using empirical data obtained from the financial statements of an investment company. The results show that a company as an investor may experience a decrease in wealth if all operating expenses are covered only by investment returns.

Item Type:	Thesis (Masters)
Uncontrolled Keywords:	investasi, konsumsi, HJB, HARA, data empiris, investment, consumption, HJB, HARA, empirical data
Subjects:	Q Science > QA Mathematics Q Science > QA Mathematics > QA371 Differential equations--Numerical solutions
Divisions:	Faculty of Science and Data Analytics (SCIENTICS) > Mathematics > 44101-(S2) Master Thesis
Depositing User:	Ismi Syari'ah
Date Deposited:	04 Aug 2026 08:43
Last Modified:	04 Aug 2026 08:43
URI:	http://repository.its.ac.id/id/eprint/143507

Actions (login required)

View Item